3 月21 日，國家發(fā)展改革委、國家能源局聯(lián)合印發(fā)了《“十四五”新型儲能發(fā)展實施方案》，《實施方案》指出新型儲能發(fā)展目標，到2025 年，新型儲能由商業(yè)化初期步入規(guī)模化發(fā)展階段，具備大規(guī)模商業(yè)化應用條件。電化學儲能技術(shù)性能進一步提升，系統(tǒng)成本降低30%以上。到2030 年，新型儲能全面市場化發(fā)展。

核心觀點：

《實施方案》指明了新型儲能發(fā)展方向，推動新型儲能與電力系統(tǒng)各環(huán)節(jié)融合發(fā)展《實施方案》分為八大部分，包括總體要求、六項重點任務和保障措施。其中，六項重點任務分別從技術(shù)創(chuàng)新、試點示范、規(guī)模發(fā)展、體制機制、政策保障、國際合作等重點領(lǐng)域?qū)?ldquo;十四五”新型儲能發(fā)展的重點任務進行部署。

《實施方案》提出，“十四五”新型儲能核心技術(shù)裝備攻關(guān)重點方向為多元化技術(shù)、全過程安全技術(shù)、智慧調(diào)控技術(shù)。集中攻關(guān)規(guī)模化儲能系統(tǒng)集群智能協(xié)同控制關(guān)鍵技術(shù)，開展分布式儲能系統(tǒng)協(xié)同研究，著力破解高比例新能源接入帶來的電網(wǎng)控制難題。依托大數(shù)據(jù)、云計算、人工智能、區(qū)塊鏈等技術(shù)，開展儲能多功能復用、需求側(cè)響應、虛擬電廠、云儲能、市場化交易等領(lǐng)域關(guān)鍵技術(shù)研究。

此外，《實施方案》還提出深化不同應用場景試點示范。聚焦新型儲能在電源側(cè)、電網(wǎng)側(cè)、用戶側(cè)各類應用場景，遴選一批新型儲能示范試點項目，結(jié)合不同應用場景制定差異化支持政策。結(jié)合試點示范項目，深化不同應用場景下儲能裝備、系統(tǒng)集成、規(guī)劃設計、調(diào)度運行、安全防護、測試評價等方面的關(guān)鍵技術(shù)研究。

我們認為，《實施方案》明確了儲能未來發(fā)展方向。在電源側(cè)，加快推動系統(tǒng)友好型新能源電站建設。在電網(wǎng)側(cè)，在關(guān)鍵節(jié)點配置儲能提高電網(wǎng)安全穩(wěn)定運行水平，在電網(wǎng)薄弱區(qū)域增強供電保障能力。在用戶側(cè)，為用戶提供定制化用能服務、提升用戶靈活調(diào)節(jié)能力。

布局儲能業(yè)務的能源IT 產(chǎn)業(yè)鏈公司將優(yōu)先受益，推薦朗新科技&東方電子1、朗新科技：售電信息化龍頭，優(yōu)先受益于儲能應用場景打開(1)布局光儲充一體充電站SaaS 能力。新電途聚合充電平臺已累計接入充電樁運營商超400 家，實現(xiàn)了和國家電網(wǎng)、南方電網(wǎng)、特來電、星星充電、云快充等頭部運營商的平臺打通，在運營充電樁數(shù)量超過30 萬，服務新能源充電車主數(shù)超過210 萬，2021 年聚合充電量近5.6 億度，是2020 年充電量的近8 倍。未來隨著用戶側(cè)各類儲能應用場景的出現(xiàn)，用戶靈活調(diào)節(jié)能力的打開，朗新科技有望依托新電途平臺迎來新的業(yè)績增長點。

(2)分布式光伏SaaS 能力。《實施方案》提出在新能源資源富集地區(qū)進行大型光伏基地開發(fā)，由于儲能和新能源發(fā)電密不可分的特性，儲能市場的加速發(fā)展勢必會帶來光伏產(chǎn)業(yè)的加速發(fā)展。朗新科技作為分布式光伏SaaS領(lǐng)先企業(yè)，朗新的光伏云平臺已累計接入各類光伏電站超過 10000 座，公司的建筑智慧節(jié)能服務平臺也實現(xiàn)了醫(yī)院、企業(yè)、園區(qū)等各類客戶的突破。隨著儲能及光伏建設的加快，未來不同場景下電網(wǎng)信息化需求將迎來爆發(fā)，利好光伏SaaS 業(yè)務。

2、東方電子：布局儲能EMS 和PCS 環(huán)節(jié)，有望在儲能市場形成卡位能力(1)傳統(tǒng)業(yè)務：公司電力、電網(wǎng)相關(guān)產(chǎn)品、業(yè)務全面對標國電南瑞。業(yè)務覆蓋面廣而全，包括發(fā)電端、輸變電端、用電端等各個環(huán)節(jié)。未來隨著儲能的規(guī)?；l(fā)展，會對電網(wǎng)尤其是輸變電迎來更大挑戰(zhàn)，從而刺激電力、電網(wǎng)相關(guān)產(chǎn)品業(yè)績提升。

(2)儲能業(yè)務：公司主要布局能量管理系統(tǒng)(EMS)和儲能變PC流S)器。(目前EMS 在工業(yè)園區(qū)項目儲能領(lǐng)域中已應用，面對儲能市場政策逐漸明朗，巨大的增量市場有望給公司帶來業(yè)績的增量彈性。

投資建議

能源發(fā)展中智能化、數(shù)字化是重中之重，IT 賦能已經(jīng)充分體現(xiàn)到了各個能源板塊和子行業(yè)中，繼續(xù)核心推薦：

能源SaaS 龍頭朗新科技、配網(wǎng)調(diào)度先頭兵東方電子、國產(chǎn)能源BIM 軟件龍頭恒華科技。其他受益標的包括：國網(wǎng)信通、遠光軟件、國電南瑞、南網(wǎng)科技、科達自控、澤宇智能、能輝科技、智洋創(chuàng)新、瑞納智能等。

風險提示

1)新能源發(fā)電技術(shù)變革進程不及預期風險;2)能源信息化建設不及預期風險;3)宏觀經(jīng)濟的下行的風險。

關(guān)鍵詞：